توکن لوریج دار

اگر در تحلیل شما به عنوان مثال قیمت ارزدیجیتال LUNA در حال رشد است با کلیک روی گزینه Trade رمز ارز LUNA3L (لونا با اهرم۳ ایکس) آن را خریداری و در صورتی که مارکت طبق گفته شما ۵% رشد نمایید در واقع سود شما از این خرید ۱۵درصد خواهد بود؛ اما اگر بازار بر خلاف روند پیش رود به جای اینکه ۵% ضرر کنید ۱۵درصد از دارایی وارد شده در سفارش را از دست خواهید داد. این نوع از معاملات دقیقا مانند بازار اسپات است، اما با این تفاوت که مقدار سود و زیان شما در اهرم توکن انتخابی ضرب میشود.

آشنایی با توکن های لوریج دار

در بازار های ارزدیجیتال به اختصار به توکن های لوریج دار LVT گفته میشود که در نگاه کلی فرقی با خرید و فروش سایر ارزها ندارد؛ اما با بررسی دقیق تر متوجه خواهیم شد که برای خرید و فروش این توکن ها باید از اهرم معاملاتی استفاده کنیم. پس نتیجه خواهیم گرفت که این سبک از ترید نیز مانند بازار فیوچرز و مارجین عمل میکند. یعنی شما با وام گرفتن از صرافی دارایی خود را برای ورود به پوزیشن چند برابر میکنید.

توکن لوریج دار در کوکوین

در معاملات آتی و مارجین وقتی که شما از اهرم یا leveraged استفاده میکیند زمانی که حرکات بازار زیاد میشود میزان ریسک شما برای از دست دادن سرمایه نیز بیشتر و به منظقه لیکوئید نزدیک میشوید. لیکوئید شدن در این سبک از خرید و فروش ها به معنای از دست دادن کامل دارایی است که مزیت اصلی در ترید توکن های لوریج دار نبود Liquidation است. در این نوع از ترید شما با کلمه تنظیم مجدد(Rebalancing) مواجه هستید. این سازوکار در زمان هایی که به نیم شب به وقت جهانی است تمام اهرم های معاملات شما را ثابت میکند که از لیکوئید شدن در امان باشید. در نتیجه در توکن های لوریج دار احتمال اینکه در یک روز ۹۰% ضرر کنید هست اما امکان از دست رفتن کامل دارایی وجود ندارد. شما با مطالعه مقاله آموزش فیوچرز در صرافی کوکوین میتوانید این تفاوت را به خوبی درک کنید.

Leveraged Token کوکوین

معامله گران با این مزیت در صرافی ها میتوانند بازده ترید خود را برخلاف بازار های فیوچرز و Margin بدون پرداخت کمسیون و لیکوئید شدن افزایش دهند. تاکنون این قابلیت از خرید و فروش در چند صرافی معتبر مانند بایینس و کوکوین ایجاد شده است؛ و افراد به معامله ارز های BTC، ETH و… پرداخته اند. همچنین به خاطر استقبال زیاد کاربران، فهرست این دو اکسچنج در حال بروزرسانی و اضافه کردن ارز های بیشتر به لیست خود میباشند.

آموزش معاملات توکن های لوریج دار کوکوین

برای خرید و فروش Leveraged Token در وبسایت kucoin ابتدا وارد حساب خود شوید؛ سپس از نوار بالا روی گزینه Derivatives بروید و از کشوی باز شده روی آیتم لوریج توکن(Leveraged Token) کلیک کنید.
بعد از باز شدن، صفحه زیر نمایش داده میشود؛ که تعدادی از ارز ها به صورت پیشفرض داری اهرم میباشند. برای ترید هر توکن کافی است که روی آن کلیک و وارد قسمت معامله آن شوید. همچنین برای دریافت اطلاعتی نظیر حداقل و حداکثر لوریج، میزان دارایی که برای خرید آن نیاز است را نمایش میدهد.
در سربرگ Subscription History میتوانید تاریخچه معاملات و کمسیون(Fee) پرداخت شده را با تعیین کردن دوره زمانی بین ۷ تا ۹۰ روز نشان دهید.
در توکن لوریج دار بازار معمولی(Spot) شما در زمانی سود میکنید که ارز خریداری شده رشد نمایید؛ اما در این سبک از معاملات مانند فیوچرز و مارجین امکان بهرمندی از سود هم در رشد و کاهش قیمت را خواهید داشت. به این معنی که در زمان افزایش قیمت بازار شما Token لانگ را و در زمانی که بازار در حال ریزش هست Token شورت را خریداری میکنید.

ترید توکن لوریج‌دار در کوکوین

اگر در تحلیل شما به عنوان مثال قیمت ارزدیجیتال LUNA در حال رشد است با کلیک روی گزینه Trade رمز ارز LUNA3L (لونا با اهرم۳ ایکس) آن را خریداری و در صورتی که مارکت طبق گفته شما ۵% رشد نمایید در واقع سود شما از این خرید ۱۵درصد خواهد بود؛ اما اگر بازار بر خلاف روند پیش رود به جای اینکه ۵% ضرر کنید ۱۵درصد از دارایی وارد شده در سفارش را از دست خواهید داد. این نوع از معاملات دقیقا مانند بازار اسپات است، اما با این تفاوت که مقدار سود و زیان شما در اهرم توکن انتخابی ضرب میشود.

معاملات لوریج و توکن آن در بازار ارز دیجیتال

معاملات لوریج یا دارای اهرم، یکی از بهترین نوع معاملاتی است که سرکایه‌گذاران با شرکت در آن‌ها از سود بالایی بهره‌مند می‌شوند. قبل از توضیح کامل معاملات و توکن‌های لوریج دار به جمله‌ای که وارن بافت، از سرمایه‌گذاران مشهور بازار ارزهای دیجیتال، اعلام کرد، توجه کنید:

“زمانیکه جهل و لوریج را با هم ترکیب کنید، به نتایج جالبی دست خواهید یافت!”

دلیل جذابیت این نقل قول در این است که در اگر به درستی از معاملات لوریج دار استفاده کنید سود بالا و در غیر اینصورت ضرر بسیار چشم‌گیری می‌کنید.
در بازار ارزهای دیجیتال این نکته بر کسی پوشیده نیست که هرچه به دنبال سود بالاتری هستید، ریسک بالاتری را نیز باید متفبل شوید. به ویژه در معاملات لوریج یا اهرم دار، در صورت نداشتن دانش و تجربه کافی ریسک بسیار بالا خواهد بود.
در این مقاله به بررسی دقیقتر این نوع معاملات و توکن‌های آن می‌پردازیم.

آنچه در این مقاله میخوانید :

معاملات لوریج چیست؟

معاملات لوریج یا اهرمی که به نام معاملات مارجین نیز شناخته می‌شوند، به شما اجازه می‌دهند که با مقدار پول کم توسط واسطه پوزیشن بزرگی را در مارکت ایجاد کنید.

برای مثال در برخی از کشورها اگر دارایی شما 1000 دلار باشد، می‌توانید لوریج یا اهرم خود را 100 یا بیشتر تعیین کنید. در نتیجه اگر 100 را به عنوان لوریج در معامله انتخاب کنید، پوزیشن شما 100000 دلار در مارکت خواهد بود.

معاملات مارجین به صورت خودکار درصدی از موجودی کلی می‌باشد.برای مثال، واسطه‌های فارکس Forex برای این معاملات ارقام 1%، 0.5% و 0.25% را اعلام کردند.

این درصدها به شما اجازه می‌دهد که ماکسیمم لوریجی که برای باز کردن پوزیشن در نظر دارید را محاسبه کنید. در نتیجه، اگر 1000 دلار با پوزیشن لوریج 0.5% در معامله قرار دهید، دارایی شما در مارکت 200000 دلار خواهد بود.

همانطور که مشاهده کردید، در ای نوع معاملات بدون داشتن دانش کافی تمام سرمایه خود را از دست می‌دهید.

عملکرد معاملات لوریج

در ساده‌ترین حالت، معاملات لوریج به معنای قرض و یا افزایش مقدار دارایی در پوزیشن نسبت به میزان قابل ارایه توسط سرمایه‌گذار می‌باشد که در صورت آشنایی با فضای این معاملات، انجام دادن آن‌ها اشتباه نخواهد بود.

در این بخش به انواع معاملات اهرمی اشاره می‌کنیم.

معاملات مارجین:

در بازار ارزهای دیجیتال، استراتژی‌های گوناگونی در رابطه با معاملات وجود دارد. به عنوان مثال، معاملات اسپات، معاملات فیوچرز و مارجین از انواع این استراتژی‌ها هستند. در معامله مارجین، شما از واسطه خود قرض می‌گیرید تا دارایی را خریداری کنید. در این معامله شما مقداری دارایی را در حساب واسطه خود قرار می‌دهید.

قوانین فدرال، حداقل میزان دارایی را 50% تعیین کرده‌اند. به این معنی که شما می‌توانید تا 50 درصد از دارایی‌ای که می‌خواهید خریداری کنید از واسطه قرض بگیرید.

مشتقات معامله:

آپشن‌ها، گزینه دیگری برای معامله با لوریج هستند. یک قرارداد آپشن شامل 100 سهم از دارایی مورد نظر است. سرمایه‌گذاری در معامله آپشن به شما امکان کنترل 100 سهم از کمپانی مورد نظر بدون پرداخت کل هزینه را می‌دهد.

در نتتیجه، تغییرات کوچک در قیمت دارایی مورد نظر می‌تواند در ارزش آپشن تغییرات بزرگی ایجاد کند.

لوریج ETF:

در این نوع معاملات نیز از اهرم استفاده می‌کنند تا میزان تاثیرگذاری خود در مارکت را افزایش دهند.

برای مثال، ETF 3* در جهت سه برابر کردن نزول قیمت یک دارایی پیش می‌رود.

مزایای معاملات لوریج

همانطور که اشاره کردیم، از مهمترین مزایای معاملات اهرمی دسترسی به میزان سرمایه بیشتر به دلیل قرض گرفتن از واسطه است. زمانی که دارایی بیشتری به مارکت ارایه دهید، امکان بالا بردن سود نیز وجود خواهد داشت.

به عنوان مثال، فرض کنید که شما قصد دارید وارد معامله در فارکس با جفت ارز استرالیا /ایالات متحده شوید. چون بر این باورید که ارزش دلار استرالیا نسبت به ایالات متحده افت خواهد کرد.

حالا تصور کنید که دارایی شما 500 دلار است و می‌خواهید در مارجین 0.5 درصد معامله کنید. در نتیجه سرمایه شما در مارکت 100000 دلار است. پس شما با ارایه تنها 500 دلار، در حال اداره یک معامله 100000 دلاری هستید.

حالا فرض کنید که احتمال شما در ارتباط با افت ارزش دلار استرالیا درست بود. در این صورت 100000 دلار شما تبدیل به 102000 دلار می‌شود و در این پوزیشن شما 2000 دلار سود کرده‌اید.

در نتیجه شما یک سود 400 درصدی کرده‌اید.

همانطور که مشاهده کردید، استفاده از معاملات لوریج یا اهرمی سرمایه شما را با اختلاف بالایی افزایش می‌دهد.

معایب معاملات اهرمی

گرچه این نوع معاملات قابلیت افزایش ناگهانی سود شما را دارند، اما همیشه معایبی نیز به دنبال خواهند داشت.

لوریج همانطور که توانایی افزایش سرمایه را دارد، قابلیت افزایش ضرر را نیز دارد.

بگذارید با مثال قبلی پیش برویم. حالا تصور کنید که ارزش دلار استرالیا بر خلاف گفته شما افزایش یافت. در نتیجه پوزیشن فعلی شما با ضرر 2000 دلاری در 98000 دلار خواهد بود. این به این معنی است که شما 400 درصد ضرر کرده‌اید.

در نتیجه، شما نه تنها سرمایه 500 دلاری اولیه خود را از دادید، بلکه باید 1500 دلار دیگر نیز به واسطه خود پرداخت کنید.

در واقع واسطه‌های فارکس به دلیل این ضررهای احتمالی، از شما درخواست دارند که مفدار مشخصی دارایی را در حساب واسطه قرار دهید. که در شرایط ضرر در معاملات مارجین، قابلیت پرداخت را داشته باشید.

همچنین، در زمان ایجاد حساب در فارکس باید فرم‌هایی را امضا کنید که در آن‌ها اظهار کنید در صورت بالا رفتن ضرر از میزان موجودی شما در حساب، واسطه مجوز دریافت مابقی ضرر را از شما دارد.

در این نوع معاملات و موقعیت‌های مشابه، افراد حتی مسکن خود را از دست می‌دهند.

به همین دلیل، داشتن تجربه و دانش کافی در زمینه بازار ارزهای دیجیتال، برای انجام معاملات لوریج لازم و حیاتی است.

راهنمای توکن‌های لوریج دار

توکن‌های لوریج یا اهرم‌دار ERC20 هستند که دارای ریسک لیکویید شدن و فضای مارجین نیستند .

آن‌ها با لوریج‌های تعیین و فیکس شده کار می‌کنند. در توکن‌های سنتی اهرمی، لوریج 2 صبح هر روز و زمانی که قیمت مارکت اسپات جابجایی 10 درصدی دارد، دوباره تعیین می‌شود.

اگرچه صرافی‌های متفاوت از تکنیک‌های متفاوتی برای بازنگری در لوریج‌ها استفاده می‌کنند.

در این بخش به بررسی صرافی‌هایی که این توکن را ارایه می‌دهند، می‌پردازیم.

پایونکس Pionex

توکن‌های لوریج دار پایونکس، لوریج به نسبت بالایی را با یک مکانیسم تجدید نظر خوش‌بینانه ارایه می‌دهند. آن‌ها لوریج را با اهداف متفاوتی تعیین می‌کنند. این اهداف با طیف مشخصی از قیمت دارایی دیجیتال دچار نوسان می‌شوند.

تجدید نظر زمانی اتفاق می‌افتد که این لوریج از یک حدی بالاتر رود.

بایننس Binance

بایننس یکی از بهترین صرافی‌های موجود در صنعت کریپتو است. این صرافی نیز توکن‌های اهرمی را ارایه می‌دهد. این توکن دارای خصوصیاتی است که کوتاه به آن‌ها اشاره می‌کنیم. همچنین، برای مطالعه در رابطه با این صرافی و بلاکچین بایننس اسمارت چین، به لینک مربوطه مراجعه کنید.

شما نمی‌توانید این توکن‌ها را از کیف پول خود برداشت کنید. در واقع شما فقط تواناییی ذخیره توکن‌های اهرمی را در حساب بایننس خود دارید.

آن‌ها لوریج‌های متفاوتی را ارایه می‌دهند. هدف اصلی برای جلوگیری از پیشبینی ایونت‌های تجدید نظر توسط سرمایه‌گذاران، در معرض دید عمومی قرار ندارد. تجدید نظرها تنها زمانی رخ می‌دهد که شرایط مارکت در حالت اضظرار باشد.

بایننس در تلاش است که لوریج را بین 1.25 و 1.5 نگه دارد.

تمرکز آن‌ها در ماکسیمم کردن سود در شرایط بالا رفتن قیمت و به حداقل رساندن لیکویید شدن در زمان پایین رفتن قیمت، است.

محدودیت اشتراک و بازخرید هر توکن لوریج دار در بایننس با دیگری متفاوت است و شما می‌توانید تاریخچه توکن مربوط به خود را چک کنید.

اف تی ایکس FTX

صرافی اف تی ایکس، اولین صرافی معرف توکن‌های لوریج دار می‌باشد.

برای هر معامله فیوچر در صرافی اف تی ایکس 4 توکن اهرمی وجود دارد: بال (BULL) +3*، بیر (BEAR) -3*، هج (HEDGE) -1* و هاف (HALF).

در این صرافی 3 راه برای خرید و فروش توکن‌های اهرمی وجود دارد:

3-تولید و یا بازخرید یک توکن اهرمی. این روش به دلیل عدم اطلاع از قیمت دریافتی تا پایان پروسه، توصیه نمی‌شود.

معایب توکن لوریج دار

این توکن‌ها تولیدات پر ریسکی هستند. همانند معاملات لوریج، اگر دانش کافی نداشته باشید امکان ضرر بالایی برای شما وجود دارد. در نتیجه برای معامله‌گران کم تجربه ترید کردن آن‌ها توصیه نمی‌شود.

از آنجایی که در مورد این توکن‌ها به صورت روزانه تجدید نظر می‌شود، برای سرمایه‌گذاری بلند مدت توصیه نمی‌شوند.

شرایط این توکن‌ها بسته به صرافی انتخابی شما متفاوت است.

مزایا توکن لوریج دار

با استفاده از این توکن‌ها ریسک لیکویید شدن تماس‌های مارجین را نخواهید داشت.

به شما امکان دریافت سود از ویژگی فرار بودن مارکت را می‌دهد.

آن‌ها به صورت خودکار در شرایط بحرانی بازار برخی از دارایی‌های شما را مجدد مورد سرمایه‌گذاری و یا فروش قرار می‌دهند تا ریسک لیکویید شدن را کاهش دهند.

کلام آخر

در ای مقاله با بررسی کامل معاملات و توکن‌های لوریج دار، ریسک‌ها و مزایای اینگونه معاملات را متوجه شدید. به طور کلی در هر دو مبحث، نیاز به تجربه و دانش بالا در زمیبه بازار رمزارزها وجود دارد.

در صورت مطالعه درست و کافی مارکت، شما با استفاده از اهرم یا لوریج توانایی چندین برابر کردن سرمایه خود در مدت کوتاه را دارید.

حتی اگر ترس از لیکویید شدن شما را از انجام معاملات اهرمی بازمی‌دارد، میتوانید بعد از کسب تجربه کافی از توکن‌های لوریج دار در جهت جلوگیری از لیکویید شدن استفاده کنید.

توکن‌های لوریج دار چیست؟ هر آنچه در مورد توکن‌های اهرم‌دار باید بدانید

در دنیای ارزهای دیجیتال، توکن‌های لوریج دار یا اهرمی به شما موقعیت اهرمی در معاملات می‌دهند. به این معنی که درآمد و ضرر شما چند برابر می‌شود. توکن‌های اهرمی نوعی توکن مشتق هستند که در برخی صرافی‌ها مشخص می‌شوند. طراحی اولیه توکن‌های اهرمی توسط مشتقات FTX معرفی شد. موضوع این توکن‌ها بسیار مورد بحث بوده‌اند، مخصوصاً به این دلیل که آن‌طور که انتظار دارید در درازمدت عمل نمی‌کنند. آنها نسبت به حرکات نقطه‌ای کلاسیک خود حساسیت بیشتری دارند.
در ادامه به مفهوم توکن‌های لوریج دار می‌پردازیم.

• 1 توکن‌های لوریج دار چیست؟
• 2 چرا از توکن‌های لوریج دار (اهرمی) استفاده می‌شود؟
  • 2.1 مدیریت ریسک‌ها
  • 2.2 مدیریت مارجین
  • 2.3 توکن‌های ERC-20

  توکن‌های لوریج دار چیست؟

  توکن‌های اهرمی یا لوریج دار، توکن‌های ERC-20 هستند که اهرمی را به دارندگان ارائه می‌دهند. با استفاده از این توکن‌ها، برخلاف روش‌های معاملاتی سنتی، به طور خودکار موقعیت اهرمی به دست می‌آورید. این توکن‌ها معاملات راحتی را ارائه می‌دهند، زیرا نیازی به مراقبت از مارجین‌ها یا درک ریسک لیکوییدیتی ندارند.

  توکن‌های اهرمی دارای اهرم ثابت و متغیر هستند. به طور معمول، این دارایی‌ها هر روز در ساعت 00:02:00 UTC یا زمانی که قیمت بازار نقدی 10 درصد تغییر می‌کند، مجدداً تعادل خود را حفظ می‌کنند. با این حال، برای همه صرافی‌های دیجیتال یکسان نیست. برخی از صرافی‌ها مجموعه قوانین متفاوتی برای تعادل مجدد دارند.

  چرا از توکن‌های لوریج دار (اهرمی) استفاده می‌شود؟

  عمدتاً به سه دلیل زیر استفاده می‌شوند:

  مدیریت ریسک‌ها

  توکن‌های اهرمی ریسک را به تنهایی مدیریت می‌کنند. آنها به طور خودکار سود را در دارایی پایه سرمایه گذاری می‌کنند و برخی از آنها را به صورت آنلاین به فروش می‌رسانند که قیمت برای جلوگیری از خطر لیکویید شدن احتمالی کاهش یابد.

  مدیریت مارجین

  شما می‌توانید بدون در نظر گرفتن مارجین، وثیقه، نقدینگی و سایر ویژگی‌های این چنینی، موقعیت اهرمی در بازار ارزهای دیجیتال به دست آورید. به عبارت ساده، شما می‌توانید 19269 دلار یا هر قیمت فعلی را خرج کنید و 3X Long Bitcoin Token داشته باشید.

  توکن‌های ERC-20

  در اصل، این‌ها ‌ای ERC-20 هستند، به این معنی که هر زمان که بخواهید می‌توانید آنها را پس بگیرید. توکن‌های اهرمی بر موقعیت‌های مارجین‌ ترجیح داده می‌شوند زیرا شما این اختیار را دارید که آنها را به هر کیف پول ETH ارسال کنید یا به هر پلتفرم دیگری که از آنها پشتیبانی می‌کند انتقال دهید.

  

  چگونه توکن‌های لوریج دار را بخریم یا بفروشیم؟

  راه‌های مختلفی برای خرید یا فروش توکن‌های لوریج دار یا اهرمی وجود دارد. با این حال، سه مورد از رایج ترین راه ها عبارتند از:

  بازارهای اسپات برای خرید یا فروش آنها توصیه می‌شود. برای معامله این توکن‌ها باید از بازار نقدی توکن اهرمی در هر صرافی درخواست کنید.

  راه دیگر این است که ارز دیجیتال خود را در کیف پول خود به توکن‌های لوریج دار تبدیل کنید.

  رایج‌ترین راه در بین این سه، ایجاد یا بازخرید توکن‌های اهرمی است. این روش تنها زمانی مناسب است که کاملاً از عملکرد آنها آگاه باشید و مستندات پلتفرم را طی کرده باشید.

  توکن‌های اهرمی محصولات پرریسکی هستند و قبل از معامله باید مزایا و معایب آنها را در نظر بگیرید.

  مزایا و معایب توکن‌های لوریج دار

  مزیت اصلی بدون شک سهولت بدست آوردن نوسانات بیشتر نسبت به بقیه بازار است. استفاده از آنها تفاوت زیادی با معامله هر ارز دیجیتال در معاملات اسپات ندارد. با این کار می‌توان نرخ سود و زیان بیشتری نیز داشت.

  هزینه نگهداری یک موقعیت اهرمی در معاملات آتی می‌تواند در واقع به ارقام شگفت‌انگیزی برسد. این امر عاملی است که اغلب نادیده گرفته می‌شود، اما اگر می‌خواهید بازده خود را به حداکثر برسانید، بسیار مهم است. توکن‌های اهرمی این هزینه را ندارند.

  مزیت دیگر کاهش ریسک لیکوییدیتی است. از آنجایی که مارجین با توجه به حرکت بازار دوباره متعادل می‌شود، تسویه حساب بسیار نادرتر از معاملات مارجین معمولی است. با این حال، نقطه ضعف کنترل معامله‌گر بر موقعیت خود است. در موقعیتی با توکن‌های لوریج دار، سخت است که بدانید دقیقاً در هر زمان چقدر درآمد یا ضرر می‌کنید. علاوه‌بر این، حداکثر حاشیه 4 برابر است. اگر می‌خواهید در معرض دید بیشتری قرار بگیرید، باید در بازار مشتقات موقعیتی را به دست آورید.

  سخن پایانی

  توکن‌های لوریج دار احتمالاً ساده‌ترین راه برای گرفتن موقعیت مارجین هستند، در حالی که در بازار معاملات نقدی معامله می‌شوند. با این حال بازدهی بالاتر را به رخ می کشد، از طرف دیگر این به معنای زیان بیشتر است.

  در 19 می 2021، بازار کریپتو شاهد یک اختلال بزرگ و همراه با آن در بازار مشتقات بود.

  یک توکن اهرمی به شما امکان می‌دهد در یک ارز رمزنگاری شده موقعیت اهرمی بگیرید، به این معنی که درآمد یا ضرر شما چند برابر می‌شود. مردم اغلب توکن های اهرمی را بدون درک کامل نحوه عملکرد آنها می‌خرند.

  هر توکن اهرمی قیمت خود را با معامله قراردادهای آتی دائمی FTX دریافت می‌کند. برای انجام این کار، می‌توانید 10000 دلار ETHBULL خود را به FTX برگردانید و آن را بازخرید کنید. این می‌تواند باعث شود که حساب ETHBULL 30000 دلار آتی را به فروش برساند و 10000 دلار به حساب خود اعتبار دهید.

  توکن‌های اهرمی جایگزینی برای نگهداری دارایی‌ها در بازار نقدی نیستند. با این حال، آن‌ها گزینه‌های بیشتری را برای معامله‌گران فراهم می‌کنند تا در روندهای کوتاه‌مدت، در معرض دید و سود بیشتری قرار بگیرند. اگر توکن‌های اهرمی توسط درست نگه داشته شوند هیچ اشکالی ندارد.

  اما اگر موقعیت شما تا حدی ارزش خود را از دست بدهد که دیگر حداقل الزامات مارجین را برآورده نکنید، کارگزار شما دارایی‌ها را نقد می‌کند تا اطمینان حاصل کند که پول بیشتری از آنچه در حساب وارد کرده‌اید از دست نمی‌دهید. برای شخصی، کارگزار می‌تواند از مشتری بخواهد که وجوه کافی برای بازگرداندن حساب خود را به وضعیت خوب اضافه کند.

  اگر می‌خواهید بدون اهرم معامله کنید، به دنبال کارگزاری باشید که بتوانید یک حساب معاملاتی با اهرم 1:1 با او باز کنید. معامله با وجوه خود با اهرم 1:1 تنها در سه مورد منطقی است. سرمایه‌گذار در ابزارهای نوسانی مانند CFD در ارزهای دیجیتال، سهام و شاخص های سهام، نفت و فلزات معامله می‌کند.

  توکن لوریج دار | شرایط معاملات این توکن سودآور + برترین توکن‌های ‌لوریج دار

  

  یکی از راه‌های ‌کسب سود در بازار ارزهای دیجیتال، استفاده از معاملات اهرم (لوریج) است که البته ریسک‌های ‌فراوانی را نیز به همراه دارد. همان‌طور که در سال‌های ‌اخیر سرمایه‌گذاری در بازار ارزهای دیجیتال گسترش یافته است، انواع جدیدی از توکن‌ها نیز در دسترس قرار دارند. یکی از توکن‌هایی که معاملات آن مورد توجه تریدرها قرار گرفته‌اند، توکن‌های ‌لوریج دار هستند. توکن‌های ‌لوریج دار به شما این امکان را می‌‌‌دهند تا به‌راحتی در موقعیت‌های ‌معاملاتی خود از روش اهرم استفاده کنید؛ به این معنی که سود یا ضرر شما چند برابر می‌‌‌شود. بنابراین، پیش از معامله توکن‌های ‌لوریج دار لازم است در زمینه تحلیل تکنیکال از دانش کافی برخوردار باشید. در این مطلب با شرایط معاملات توکن لوریج دار آشنا می‌‌‌شویم.

  معرفی توکن لوریج دار

  توکن‌های ‌لوریج دار یکی از انواع رمزارز قابل معامله در بازار ارزهای دیجیتال هستند که تنها تفاوت آن‌ها با رمزارزهای معمول، قابلیت اهرم در آن‌ها است که سود یا ضرر شما را چند برابر می‌‌‌کند. برای مثال با خرید توکن لوریج دار بیت کوین می‌‌‌توانید سود خود را به چند برابر حالت معمول برسانید که البته خرید این توکن مسلما با ریسک بیشتری همراه است.

  چرا توکن لوریج دار بخریم؟

  در بازار ارزهای دیجیتال یکی از جدیدترین روش‌های ‌معامله، خرید و فروش توکن‌های ‌لوریج دار است. در واقع توکن لوریج یک گزینه ایده‌آل برای آن دسته از تریدرهایی است که نمی‌خواهند درگیر پیچیدگی‌های ‌بازارهای آتی شوند. از جمله مزایای خرید توکن لوریج دار عبارت‌اند از:

  • توکن‌های ‌لوریج دار هرکس با هر سطح از مهارتی را قادر می‌‌‌سازد تا وارد موقعیت‌های ‌معاملاتی اهرمی شود. در واقع معامله توکن‌های ‌لوریج دار می‌‌‌تواند یک جایگزین مناسب برای بازارهای مارجین باشد که دارای برخی نکات فنی است
  • از آنجا که توکن‌های ‌لوریج دار در بلاک چین اتریوم به شکل توکن‌های ‌ERC20 یافت می‌‌‌شوند و می‌‌‌توانید آن‌ها را به‌صورت شفاف ردیابی کنید و در کیف پول شخصی خود نگهداری کنید

  

  مکانیزم توکن لوریج دار را بشناسید

  معامله توکن لوریج دار به هیچ وجه برای تریدرهای مبتدی توصیه نمی‌شود. با این حال اغلب افراد توکن‌های ‌اهرمی را بدون درک کامل از نحوه کارکرد آن‌ها خریداری می‌‌‌کنند و در نهایت هم با ضررهای سنگین از معاملات خارج می‌‌‌شوند. از این بهتر است پیش از خرید انواع توکن لوریج دار با مکانیزم آن‌ها به طور کامل آشنا باشید. برای مثال، توکنی به نام 3X Long Ethereum Token (ETHBULL) سود سرمایه‌گذاری و ترید در اتریوم را سه برابر می‌‌‌کند. بنابراین، اگر بر فرض اتریوم 1 درصد رشد کند، ارزش ETHBULL تا 3 درصد افزایش می‌‌‌یابد و از طرف دیگر اگر قیمت اتریوم کاهش پیدا کند، ETHBULL به همین ترتیب عمل می‌‌‌کند. در ادامه مکانیزم توکن لوریج دار را بررسی می‌‌‌کنیم.

  توکن‌های ‌لوریج دار برای حفظ اهرم هدف، مجددا تعادل را برقرار می‌‌‌کنند

  هر توکن لوریج دار از یک اهرم هدف برخوردار است؛ مانند سه برابر تغییرات قیمتی دارایی اصلی. برای حفظ این اهرم، توکن به صورت خودکار بالانس می‌‌‌شود. اگر سودی حاصل شده باشد، مجددا سرمایه‌گذاری می‌‌‌شود و اگر تریدر متضرر شده باشد، مقداری از حجم پوزیشن معاملاتی فروش می‌‌‌رود. توکن‌های ‌لوریج دار معمولا هر روز بالانس می‌‌‌شوند. صرافی که این توکن را عرضه می‌‌‌کند، ممکن است تریگرهایی نیز داشته باشد که سبب می‌‌‌شوند در زمانی که بازار نوسانات بالایی دارد، به‌سرعت تعادل لازم را ایجاد کند.

  البته توجه داشته باشید که در صرافی بایننس نحوه عملکرد توکن‌های ‌لوریج دار کمی متفاوت است. در این صرافی، به‌جای یک اهرم هدف خاص، آن‌ها دارای یک محدوده‌ای از اهرم هدف هستند. برای مثال، برخی از توکن‌های ‌لوریج دار بایننس دارای محدوده اهرم هدف 1.25 تا 4 برابر قیمت دارایی اصلی هستند.

  

  توکن لوریج دار به دلیل سادگی در عملکرد، محبوب است

  معاملات مارجین پیچیدگی‌های ‌خاص خود را دارند و نیاز به این است که تریدر به صورت فعال دارایی خود را مدیریت کند. در حالی که معامله توکن‌های ‌لوریج دار نیاز به انجام کار خاصی ندارد و به عنوان یک جایگزین مناسب برای معاملات مارجین به شمار می‌‌‌آید. در معامله انواع توکن لوریج دار هیچ تضمین (collateral) یا مارجینی (پول قرض گرفته شده از بروکر یا صرافی ارز دیجیتال) به کار نمی‌رود و از این بابت هیچ نگرانی وجود ندارد. همچنین، در معامله این توکن‌ها ریسک لیکوئید شدن به دلیل برقراری بالانس بسیار پایین است. چرا که در صورت کاهش ارزش توکن لوریج دار، مقداری از پوزیشن به فروش می‌‌‌رود و بعید است که دارایی سرمایه‌گذاری شده به صورت کامل از بین برود.

  توکن لوریج دار مستعد نوسانات شدید است

  یکی از بزرگ‌ترین ریسک‌های ‌توکن‌های ‌لوریج دار، تاثیر منفی نوسانات بر سرمایه‌گذاری آن‌ها است. فرض کنید شما به دنبال خرید بیت کوین هستید و 100 دلار از آن را می‌‌‌خرید. در روز بعد، قیمت بیت کوین 10% افزایش می‌‌‌یابد و در نتیجه ارزش دارایی شما 110 دلار خواهد شد. اما در روز بعد، قیمت 10 درصد کاهش پیدا می‌‌‌کند و در نتیجه دارایی شما 11 دلار کاهش می‌‌‌یابد و به 99 دلار می‌‌‌رسد.

  از طرف دیگر، اگر 100 دلار در یک توکن لوریج دار سرمایه‌گذاری کنید و بازده بیت کوین سه برابر شود، افزایش 10 درصدی روز اول به 30 درصد افزایش می‌‌‌یابد و سرمایه شما به 130 دلار خواهد رسید. اما در روز دوم که قیمت توکن 30 درصد کاهش پیدا می‌‌‌کند، باعث ضرر 39 دلاری برای شما می‌‌‌شود و 91 دلار برای شما باقی می‌‌‌ماند. از ای رو، در یک خرید معمولی رمزارز، یک ضرر جزئی به یک ضرر بسیار بزرگ در توکن لوریج دار تبدیل می‌‌‌شود. حتی در اثر حرکت‌های ‌رفت و برگشتی قیمت، نوسانات به وجود آمده سرمایه شما را به‌تدریج از بین خواهد برد.

  

  بسیاری از صرافی‌های ‌ارز دیجیتال، توکن لوریج دار نمی‌فروشند

  توکن‌های ‌لوریج دار فقط در صرافی‌های ‌ارز دیجیتال برتر فهرست شده‌اند و برخی از صرافی‌ها نیز به شما اجازه واریز پول نقد نمی‌دهند. یکی از روش‌های ‌محبوب برای خرید توکن لوریج دار، استفاده از صرافی ارز دیجیتال “on-ramp” برای واریز پول است و آنگاه شما می‌‌‌توانید آن وجوه را به یک صرافی که توکن لوریج دار می‌‌‌فروشد، منتقل کنید. نحوه خرید این نوع توکن‌ها به این ترتیب است:

  • پول را به یک صرافی مانند کوین بیس منتقل می‌‌‌کنید
  • از وجوه انتقال داده شده برای خرید ارز دیجیتال مد نظر خود استفاده کنید؛ استیبل کوین‌هایی مانند USD Coin (USDC) گزینه‌ای رایج برای خرید هستند
  • رمزارز خریداری‌شده را به یک صرافی که توکن لوریج دار عرضه می‌‌‌کند، مانند کوکوین یا io منتقل کنید
  • در نهایت می‌‌‌توانید رمزارزی که منتقل کرده‌اید یا توکن‌های ‌لوریج دار مبادله کنید

  صرافی برای مدیریت توکن لوریج دار کارمزد اضافی دریافت می‌‌‌کند

  تریدرها برای معامله توکن لوریج دار باید کارمزد اضافی به صرافی بپردازند. برای مثال کارمزد مدیریت (management fees) توکن لوریج دار بایننس روزانه 0.01% و توکن لوریج دار FTX 0.03% است. این ارقام ممکن است در نگاه اول زیاد نباشند؛ اما باید توجه داشته باشید که این‌ها نرخ کارمزد روزانه هستند و در برای معامله توکن‌های ‌لوریج دار بهتر است کارمزد مدیریت آن‌ها در طول یک سال را نیز در نظر بگیرید. کارمزد مدیریت توکن لوریج دار بایننس در طول یک سال 3.65 درصد است و توکن لوریج دار FTX دارای بیش از 10 درصد کارمزد مدیریت است.

  

  برترین توکن‌های ‌لوریج دار بازار ارزهای دیجیتال کدم‌اند؟

  برخی از توکن‌های ‌لوریج دار برتر مانند TRXUP، BTCUP و BTCDOWN به ترتیب به Tron و Bitcoin مرتبط هستند. این توکن‌ها را می‌‌‌توان در صرافی‌های ‌FTX، بایننس یا سایر صرافی‌های ‌برتر معامله کرد. لازم به ذکر است که در صرافی بایننس، توکن‌های ‌لوریج دار را می‌‌‌توان در بازار اسپات نیز معامله کرد. توکن‌های ‌لوریج دار دارای اهرم‌های ‌ثابت و متغیر هستند و هر روز ساعت UTC 00:02:00 یا هر زمان که قیمت در بازار اسپات 10 درصد نوسان می‌‌‌کند، به طور خودکار مجددا بالانس می‌‌‌شوند. از دیگر توکن‌های ‌لوریج دار برتر می‌‌‌توان به توکن لوریج دار توکن‌های ‌لوریج دار بایننس و FTX اشاره کرد که به ترتیب 0.01% و 0.03% کارمزد مدیریت روزانه دارند.

  ترید توکن لوریج دار برای چه افرادی مناسب است؟

  اگر شما یک تریدر مارجین باتجربه هستید که می‌‌‌خواهید از پامپ‌ها یا کاهش قیمت‌های معاملات روزانه ارز دیجیتال سود کنید، می‌‌‌توانید به جای گرفتن پوزیشن معاملاتی به روش سنتی و استفاده از اهرم در صرافی ارز دیجیتال، می‌‌‌توانید روی توکن‌های ‌لوریج دار سرمایه‌گذاری کنید. چراکه توکن‌های ‌لوریج برای ترید راحت‌تر هستند و یک روش جدید به شمار می‌‌‌آیند. ولی چنانچه شما تجربه زیادی در ترید در بازار ارزهای دیجیتال ندارید، بهتر است همچنان از راه اسپات تریدیدنگ کسب سود کنید؛ به دلیل اینکه احتمال از دست رفتن دارایی شما با سرمایه‌گذاری روی توکن‌های ‌لوریج دار زیاد است.

  توکن لوریج دار؛ گزینه‌ای برای تریدرهای حرفه‌ای

  به دلیل وجود نوسانات شدید و همچنین کارمزد مدیریت توکن‌های ‌لوریج دار، این توکن‌ها برای سرمایه‌گذاری بلندمدت مناسب نیستند. قیمت ارزهای دیجیتال بی‌ثبات است؛ بنابراین، اگر به دنبال هولد توکن‌های ‌لوریج دار هستید، باید توجه داشته باشید که احتمال زیادی وجود دارد که تمام سرمایه خود را از دست بدهید.

  

  اگر مطمئن هستید که قیمت یک ارز دیجیتال به‌زودی رشد می‌‌‌کند یا کاهش می‌‌‌یابد، سرمایه‌گذاری کوتاه مدت روی توکن‌های ‌لوریج دار می‌‌‌تواند گزینه‌ای ایده‌آل برای شما باشد. با خرید یک توکن لوریج دار، می‌‌‌توانید سود چشمگیری را نصیب خود کنید؛ با فرض اینکه حرکت قیمتی توکن در جهت درست و مطابق با تحلیل شما باشد. البته به دلیل ریسک‌های ‌موجود، خرید و فروش توکن‌های ‌لوریج دار به هیچ وجه برای افراد تازه‌کار توصیه نمی‌شود. چراکه این افراد با سرمایه‌گذاری روی این توکن‌ها، ممکن است خیلی سریع بخش قابل‌توجهی از سرمایه خود را از دست بدهند.

  به این ترتیب، برای اکثر سرمایه‌گذاران، خرید و هولد ارزهای دیجیتال بهتر است. چراکه کریپتوکارنسی‌ها به خودی خود و بدون افزودن اهرم معاملاتی، نوسانات شدیدی دارند. بنابراین، اگر به خرید و فروش توکن‌های ‌لوریج دار علاقه دارید، ابتدا باید زمان زیادی را صرف تحقیق درباره آن‌ها کنید و تنها با بخشی از سرمایه خود این نوع توکن‌ها را معامله کنید که از دست دادن آن سرمایه چندان برای شما مهم نباشد.

  

  نکات مهم در رابطه با معامله توکن‌های ‌لوریج دار

  قیمت توکن‌های ‌لوریج دار به تغییرات قیمتی در بازار قراردادهای دائمی (Perpetual) مرتبط است. بنابراین، هر نوع تغییرات قیمتی در بازار ارزهای دیجیتال روی پوزیشن‌های ‌معاملاتی توکن‌های ‌لوریج دار نیز تاثیرگذار است. در ادامه به برخی نکات مهم در رابطه با معامله توکن‌های ‌لوریج دار می‌‌‌پردازیم:

  • از توکن‌های ‌لوریج دار صرفا در معاملات کوتاه مدت استفاده کنید. اگر این توکن‌ها را برای مدت طولانی هولد کنید می‌‌‌توانید سرمایه خود را از دست بدهید؛ چرا که بازار ارزهای دیجیتال دارای نوسانات شدیدی است
  • بیشتر روی بازارهایی تمرکز کنید که روند شارپی دارند. توکن‌های ‌لوریج دار در بازارهایی که روند و مومنتومی قوی دارند، عملکرد بهتری دارند. بنابراین پیش از خرید این توکن‌ها، مطمئن شوید که این عوامل تعیین‌کننده را در نظر گرفته‌اید تا احتمال موفقیت شما بیشتر شود
  • توکن‌های ‌لوریج دار جایگزین مناسبی برای سایر دارایی‌های ‌ارز دیجیتال نیستند که در پرتفوی خود هولد می‌‌‌کنید. بلکه می‌‌‌توانید صرفا بخشی از دارایی‌های ‌خود را در کوتاه مدت روی این توکن‌ها سرمایه‌گذاری کنید

  

  سخن آخر

  توکن لوریج دار به عنوان یک روش جدید معاملاتی، جایگزین مناسبی برای معاملات در بازارهای فیوچرز به شمار می‌‌‌آید. با سرمایه‌گذاری روی این توکن‌ها، احتمال لیکوئید شدن سرمایه شما نیز کاهش پیدا می‌‌‌کند؛ چرا که توکن‌های ‌لوریج دار برای حفظ اهرم هدف، هر روز به‌صورت خودکار بالانس می‌‌‌شوند. همچنین، معاملات توکن لوریج دار پیچیدگی‌های ‌بازار فیوچرز را ندارد و تریدرهای مبتدی نیز می‌‌‌توانند آن‌ها را به‌راحتی خرید و فروش کنند؛ هرچند به دلیل ریسک بالایی که این نوع از معاملات دارد، سرمایه‌گذاری روی این توکن‌ها چندان برای افراد مبتدی توصیه نمی‌شود. از طرف دیگر، توکن‌های ‌لوریج دار به دلیل نوسانات بازار کریپتوکارنسی به هیچ وجه گزینه مناسبی برای سرمایه‌گذاری بلندمدت نیستند.

  آشنایی با توکن های اهرمی بایننس و نحوه خرید و فروش آنها

  

  توکن های لوریج شده یا اهرمی بایننس (BLVT)، دارایی های قابل معامله ای در بازار نقدی (اسپات) صرافی بایننس هستند که به شما اجازه میدهند به صورت اهرمی به دارایی های اساسی دسترسی داشته باشید. برخلاف معاملات اهرمی، شما میتوانید بدون نیاز به مدیریت پوزیشن های لوریج شده، راحت تر و بدون نگرانی از ارائه وثیقه، حداقل وجه تضمین و مسائل مربط به نقدشوندگی دارایی، در معرض موقعیت های لوریج دار قرار بگیرید.

  صرافی بایننس اولین جفت توکن های لوریج شده یا اهرمی خود، یعنی BTCDOWN و BTCUP را تیرماه سال جاری عرضه کرد. این توکن ها به شما این امکان را می دهند که با افزایش و کاهش قیمت بیت کوین، سود اهرمی کسب کنید. به علاوه اینکه توکن های اهرمی بایننس خطرات و هزینه های کمتری را در مقایسه با مشتقات و سایر توکن های اهرمی به همراه دارند. بایننس از تاریخ 16 جولای (26 تیرماه) توکن های اهرمی کاردانو و چین لینک را نیز به لیست دارایی های دیجیتالی تحت پشتیبانی خود افزود. این توکن ها عبارتند از ،LINKUP, LINKDOWN ، ADAUP و ADADOWN.

  در حال حاضر توکن لوریج دار توکن های اهرمی بایننس تنها در این صرافی لیست شده و قابل معامله هستند و امکان انتقال آنها به کیف پول های شخصی وجود ندارد.

  چرا توکن های اهرمی بایننس؟

  توکن های لوریج شده یا همان توکن های اهرمی به طور کلی با مشکلی تحت عنوان کشش نوسانات (volatility drag) دست و پنجه نرم میکنند. کشش نوسانات در حقیقت اثر مخربی است که نوسانات قیمت به مرور زمان بر سرمایه گذاری شما خواهند گذاشت. پس هرچه نوسان قیمت و بازه زمانی بیشتر باشد، اثری که کشش نوسان روی عملکرد توکن لوریج شده هم میگذارد، بزرگتر خواهد بود.

  در شرایطی که یک ترند قوی و مومنتومی بالا بر بازار حاکم باشد، توکن های لوریج شده طبق انتظار عمل میکنند. اما در بازار سایدوی چنین اتفاقی نمی‌افتد. بایننس نیز برای رفع این مشکل، لوریج های متغیر در ارز BTCUP و BTCDOWN را معرفی کرده است. توکن های BLVT تنها زمانی که نوسان قیمت شدید است متعادل میشوند و اجباری به تعادل دوباره در طول زمان را ندارند. با اینکه این راه حل، مشکل موجود را به طور کامل حل نمیکند، اما اثرات بلند مدت کشش نوسان بر عملکرد توکن های BLVT را خنثی میکند.

  سازوکار توکن های اهرمی بایننس به چه شکل است؟

  ازجمله مهمترین تفاوت های توکن های اهرمی بایننس با سایر توکن های اهرمی این است که توکن های BLVT لوریج ثابتی ندارند. یعنی روی بازه مشخصی از لوریج های متغیر (در بازه 1.5× و 3×) در نوسان هستند. در واقع هدف از استفاده این توکن ها این است که با افزایش قیمت ارز دیجیتال، سودآوری به حداکثر و با کاهش قیمت آن، ریسک لیکوئید شدن به حداقل برسد. برای روشن تر شدن موضوع به این مثال توجه کنید:

  ADAUP را در نظر بگیرید، این توکن از لوریج 3× برای قیمت ADA برخوردار است. اگر قیمت کاردانو 1% افزایش یابد، ADAUP 3% زیاد میشود. برعکس، اگر قیمت کاردانو 1% کاهش یابد، قیمت ADAUP ، 3% کم میشود. عکس این قضیه در مورد ADADOWN صادق است. به این ترتیب که اگر قیمت ADA یک درصد کاسته شود، ADADOWN شاهد افزایش 3% قیمت خواهد بود. از طرف دیگر، اگر قیمت کاردانو 1 درصد زیاد شود، قیمت ADADOWN تا 3% کم میشود.

  پیش از وارد شدن در معاملات توکن های لوریج دار بایننس باید خطرات بالقوه مرتبط با این توکن ها را به خوبی شناخت و به درستی مشخص کرد که آیا لوریج بایننس با تحمل ریسک، اهداف سرمایه‌گذاری، تجربه سرمایه‌گذاری، شرایط مالی و سایر شرایط خاص شما سازگاری دارد یا خیر. در این رابطه موارد زیر را حتماً باید در نظر گرفت:

  • توکن های لوریج دار بایننس یک سرمایه‌گذاری همراه با ریسک هستند

  سرمایه گذاری یا معامله با توکن های اهرمی یک اقدام مخاطره انگیز است. اگرچه توکن های لوریج دار بایننس عموماً در مقایسه با مشتقات و توکن های اهرمی معمولی (خارج از بایننس) ریسک و هزینه کمتری دارند، اما به طور کلی این یک سرمایه گذاری عاری از ریسک نیست.

  شما به عنوان یک تریدر، باید ریسک ‌های مربوط به لوریج بایننس را به خوبی شناخته و تنها مسئول فعالیت تجاری و غیر تجاری در حساب کاربری خود باشید. همچنین با استفاده از وجوهی که فراتر از توان مالی شماست، معامله و سرمایه گذاری نکنید.

  • توکن های لوریج دار بایننس، سرمایه‌گذاری دراز مدت نیستند.

  سرمایه گذاران یا تریدرها نباید توکن های خود را با دید سرمایه گذاری بلند مدت، در معرض خطر قرار دهند. این احتمال وجود دارد که ارزش توکن های اهرمی بایننس به صفر (0) برسد و به دلیل خطرات موجود در بازار، هزینه های زیاد، لغزش، الگوریتم توازن مجدد و سایر مخاطرات مربوطه، این توکن ها قابل بازیابی نیستند.

  از این رو، توکن های لوریج دار بایننس فقط در حین تحرکات شدید بازار مجدداً متوازن می شوند. با هدف به حداکثر رساندن ارتباط بین توکن های لوریج بایننس و معامله مارجین اهرم بدون ضمانت سود با استفاده از الگوریتم های اختصاصی بایننس، توازن پوزیشن های توکن های لوریج دار بایننس مجدداً انجام می شود.

  کارمزدها و مطالبات مرتبط با توکن های اهرمی بایننس

  با توجه به اینکه توکن های BLVT نیز مانند سایر کوین های دیگر در بازار اسپات معامله میشوند، برای انجام معملات آن باید کارمزد تراکنش ها را پرداخت کرد. علاوه بر این، باید توجه داشته باشید که این توکن ها، نماینده پوزیشن های باز در بازار معاملات آتی به شمار می آیند، پس زمانی که یک توکن اهرمی را خریداری می کنید برای باز ماندن این پوزیشن باید 0.01 درصد کارمزد روزانه (3.5% سالیانه) پرداخت کنید.

  از طرفی، اگر قصد بازخرید کردن توکن BLVT خود را داشته باشید، کارمزد بازخرید 0.1 درصدی از ارزش توکن شما قابل پرداخت خواهد بود. هزینه های تأمین اعتبار بر اساس نرخ بودجه در دارایی پایه واریز می شود (یا به آن پرداخت می شود) و مستقیماً در ارزش خالص دارایی توکن های اهرمی تاثیر می گذارد. بایننس هیچ هزینه ای برای انتقال هزینه بودجه نمی پردازد. این مستقیماً بین تریدرها انجام می شود.

  باید افزود که بایننس حق این را دارد که در هر زمان، هزینه‌های مذکور را به تنهایی تغییر یا ویرایش دهد. طبق این قوانین، شما با پذیرش موارد مذکور اجازه می دهید تا بایننس مبلغی را از حساب تان برای هرگونه هزینه كه در شرایط این چنین بدهكار می شود، کسر نماید.

  نحوه خرید توکن های اهرمی بایننس به چه صورت است؟

  توکن های BLVT در بازار اسپات بایننس لیست شده‌اند. با این وجود، آن ها را میتوانید در بخش دیگری پیدا کنید: این بخش در اینترفیس تریدینگ پیشرفته بایننس (https://www.binance.com/en/trade/BTC_USDT?layout=pro ) زیر تب ETF قرار دارد. این اقدام بایننس با هدف تفکیک این توکن ها از سایر دارایی های معمول صورت گرفته است.

  برای خرید توکن های اهرمی در بایننس می توانید به شرح زیر عمل کنید:

  • وارد حساب کاربری خود در بایننس (https://www.binance.com/en?utm_source=BinanceAcademy ) شوید.توکن لوریج دار
  • از تب “Derivatives” در نوار بالای صفحه، “Leveraged Tokens” را انتخاب کنید.
  • جفت معاملاتی توکن BLVT مورد نظر خود را انتخاب کنید.
  • این کار شما را وارد صفحه لندینگ توکن های BLVT میکند.
  • روی “Buy” کلیک کرده و به رابط Advanced trading وارد شوید.
  • پیش از شروع، Risk Disclaimer را بخوانید. اگر بالای 18 سال سن دارید، باکس را تیک زده و روی “Confirm” کلیک کنید.
  • در این مرحله، میتوانید توکن های BLVT را همانند دیگر کوین ها و توکن ها، ترید کنید.

  برای بازخرید توکن های خود نیز با کلیک روی گزینه “Redeem” اقدام کنید. در این صفحه همچنین میتوانید تاریخچه‌ی بازخرید خود را مشاهده نمایید.

  نحوه بازخرید توکن های اهرمی بایننس به چه صورت است؟

  بازخرید توکن های اهرمی بایننس در هر زمان در مقابل USDT امکان پذیر است. برای بازخرید، کافی است به صفحه https://www.binance.com/en/leveraged-tokens/tokens/allTokens/BCHDOWN بروید. روی نماد ” Redeem” کلیک کنید.

  

  مقدار توکن های اهرمی که قصد دارید بازخرید نمائید را وارد کنید. سپس روی ” Confirm Redemption ” کلیک کنید.

  

  توکن های اهرمی با USDT بازخرید می شوند. شما می توانید وضعیت حسابتان را در کیف پول Spot خود بررسی کنید.

  در رابطه با بازخرید توکن های BLVT چند نکته مهم را باید مد نظر قرار دهید:

  محدودیت روزانه بازخرید کل هر توکن اهرمی در 100000 توکن پوشانده شده است.

  کاربران ممکن است هر توکن اهرمی را تا پوشش روزانه ۱۰۰۰ توکن به ازای هر اکانت جبران کنند.

  بازخرید به طور کلی گران تر از فروش توکن های اهرمی در بازار Spot است و در زمان معاملات عادی توصیه نمی شود.

  مدت زمان نگهداری توکن های اهرمی

  لطفا توجه داشته باشید که ارزش خالص دارایی توکن های اهرمی بایننس تحت تاثر هزینه های روزانه نگهداری ازجمله کارمزد مدیریت روزانه و کارمزد سرمایه گذاری قرار دارند که در دراز مدت اثر فرسایشی روی ارزش خالص دارایی شما خواهند گذاشت. با درنظرگرفتن ریسک نگهداری توکن های اهرمی بایننس در دراز مدت، نسبت به مدیریت ریسک خود اقدام کنید.
  توکن های اهرمی با هدف شرط بندی های کوتاه مدت روی حرکات بازار با اولویت مومنتوم، طراحی شده اند. هودل کردن بلند مدت این توکن ها مخاطره آمیز است، زیرا در نبود حرکات مومنتوم به نفع پوزیشن مربوطه، این توکن ها از نوعی تنزل داخلی برخوردار هستند‌ توجه داشته باشید که blvt جایگزینی برای محصول لوریج شده مارجین نیست و عملکردی مشابه با آن ندارد.

  کلام آخر

  توکن های BLVT این امکان را در اختیار شما قرار می دهند توکن لوریج دار تا بتوانید بدون نگرانی درباره مدیریت پوزیشن های لوریج شده، از مزایای سودآوری اهرمی قیمت یک ارز دیجیتال بهره مند شوید.

  به لطف لوریج های متغیر، توکن های BLVT در بلند مدت عملکردی ثابت دارند. هودل کردن ارز های لوریج شده بایننس نظیر BTCUP و BTCDOWN همانند یک پوزیشن لوریج شده نیست و توکن های BLVT میتوانند در جهت ارتقای تجربه ترید و بهینه سازی استراتژی های ترید شما مورد استفاده قرار بگیرند.

  با توجه به مزیت هایی که برای این دسته از توکن ها برشمردیم باید درنظر داشته باشیم که توکن های لوریج بایننس عاری از خطرات و ریسک های احتمالی نیستند. با این حال، همانطور که قبلاً نیز توضیح دادیم، در صورت بروز هرگونه تغییرات و یا اصلاحات لازم، بایننس هیچگونه مسئولیتی نداشته و کسب آگاهی از شرایط حاکم تنها بر عهده تریدرها می باشد.